Η κατάρρευση της Silicon Valley Bank (SVB), που έχει προκαλέσει διεθνή ανησυχία για το σύνολο του τραπεζικού συστήματος, ίσως οδηγήσει σε επιβράδυνση της αύξησης των επιτοκίων της αμερικανικής κεντρικής τράπεζας, αν όχι στον τερματισμό της, πολιτική που είχε επιλεγεί για τον έλεγχο του πληθωρισμού διεθνώς. Το γεγονός έχει πλήξει τις τραπεζικές μετοχές, οι οποίες μόλις σε δύο 24ωρα έχασαν 465 δισ. δολάρια σε χρηματιστηριακή αξία.
Μόλις πριν από μερικά 24ωρα, η αύξηση των επιτοκίων της Fed στις 22 Μαρτίου αναμενόταν να είναι σημαντική, ωστόσο, σύμφωνα με ανάλυση της τράπεζας Wells Fargo, «οι πρόσφατες εξελίξεις αυξάνουν σημαντικά την πιθανότητα (η Fed) να απόσχει από την αύξηση των επιτοκίων της» στην προσεχή συνεδρίαση του συμβουλίου νομισματικής πολιτικής. Συνεπώς, αναμένεται τα επιτόκια να διατηρηθούν στο τρέχον επίπεδό τους, στο φάσμα από το 4,50 ως το 4,75%, ή να αυξηθούν σε μικρό ποσοστό, αντί μιας αύξησης μισής εκατοστιαίας μονάδας (ή 50 μονάδων βάσης), που αναμενόταν και θα ήταν διπλάσια από την προηγούμενη (25 μονάδες βάσης).
Η πτώχευση της SVB και δύο μικρότερων χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων, της Signature Bank και της Silvergate Bank, εξαιτίας των παρενεργειών της αύξησης των επιτοκίων, έχουν προκαλέσει αναταραχή με τις τραπεζικές μετοχές τη Δευτέρα να χάνουν σημαντικά στα χρηματιστήρια.
Σύμφωνα με αναλυτές, ο επικεφαλής της Fed, Τζερόμ Πάουελ, άφησε να εννοηθεί ότι η επιθετική πολιτική επιτοκίων «τελείωσε με την κατάρρευση δυο αμερικανικών τραπεζών μεσαίου μεγέθους», ενώ οι αναλυτές της Oxford Economics σημειώνουν ότι «η κατάρρευση της SVB και η κρατικοποίηση της Signature Bank είναι ενδείξεις πως κάτι έχει αρχίσει να συμβαίνει».
Οι διαβεβαιώσει Μπάιντεν
Η αμερικανική κυβέρνηση προσπάθησε να καθησυχάσει τους καταθέτες τη Δευτέρα ότι τα χρήματά τους δεν κινδυνεύουν, ωστόσο πολλοί απέσυραν τις αποταμιεύσεις τους. Ο πρόεδρος Μπάιντεν επέμεινε ότι το σύστημα ήταν ασφαλές μετά τη δεύτερη και τρίτη μεγαλύτερη τραπεζική χρεοκοπία στην ιστορία των ΗΠΑ, που συνέβησαν σε διάστημα μόλις 48 ωρών. Η κυβέρνηση συμφώνησε να καλύψει τις καταθέσεις, ακόμη και εκείνες που υπερέβαιναν το ομοσπονδιακό ασφαλισμένο όριο των 250.000 δολαρίων.
Η Fed ανακοίνωσε επίσης ότι θα επανεκτιμήσει την εποπτεία της στη Silicon Valley Bank. «Πρέπει να έχουμε ταπεινότητα και να κάνουμε μια προσεκτική και ενδελεχή ανασκόπηση του τρόπου με τον οποίο εποπτεύσαμε και ρυθμίζαμε αυτήν την εταιρεία και τι πρέπει να μάθουμε από αυτή την εμπειρία», δήλωσε ο αντιπρόεδρος εποπτείας της Fed, Μάικλ Μπαρ.
Πτώση στις ασιατικές αγορές
Πάντως, οι αγορές δεν έχουν καθησυχαστεί. Οι ασιατικές μετοχές υποχωρούσαν από το άνοιγμα των αγορών το πρωί της Τρίτης, με μεγάλες πωλήσεις τραπεζικών μετοχών στο Τόκιο και αλλού, καθώς οι επενδυτές σε όλο τον κόσμο παρακολουθούν τις εξελίξεις στις ΗΠΑ.
Και μπορεί οι αρμόδιες αρχές στην Ευρωπαϊκή Ένωση και στην Ασία να καθησυχάζουν και να μιλούν για μικρή ή καθόλου επίπτωση από την πτώχευση των τριών αμερικανικών τραπεζών, οι φόβοι για μετάδοση της κρίσης εξακολουθούν να οδηγούν τις εξελίξεις.
Στην Ιαπωνία, ο δείκτης Nikkei 225 σημείωσε πτώση 2,2%, κλείνοντας στις 27.222,04 μονάδες, διευρύνοντας τις απώλειες της Δευτέρας. Οι τραπεζικές μετοχές υποχώρησαν: η MUFG 8,6%, η Mizuho Financial Group 7,1%, οι μετοχές της Sumitomo Mitsui Financial Group 9,8%. Ανάλογες απώλειες είχαν οι μετοχές του τεχνολογικού κλάδου, με τις μετοχές της SoftBank να απώλειες 4,1% και τον Όμιλο Sony να σημειώνουν πτώση 2,8%.
Πτώση παρουσίασαν και οι τράπεζες στη Νότια Κορέα και την Αυστραλία. Ο S&P/ASX 200 της Αυστραλίας υποχώρησε 1,4% στις 7.008,90 μονάδες. Ο Kospi της Νότιας Κορέας υποχώρησε 2,6% στις 2.349,19 μονάδες. Ο Hang Seng του Χονγκ Κονγκ υποχώρησε 2,4% στις 19.233,51 μονάδες. Ο Shanghai Composite υποχώρησε 0,6% στις 3.247,81 μονάδες.
Τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, με το άνοιγμα έδειξαν μια τάση σταθεροποίησης με ποσοστά ανόδου μικρότερα της μονάδας, ωστόσο οι εξελίξεις είναι ασαφής και θα εξαρτηθούν και από τα γεγονότα της ημέρας.
